Деятельность любого бизнеса завязана на управлении определенным объемом средств (капитала) - без него деятельность невозможна. И этих средств постоянно не хватает, что приводит к постоянной головной боли фаундера.

И если с запуск бизнеса и связанные с ним проблемы остались позади, то далее на передний край выходят проблемы с достаточностью капитала для текущей деятельности (в первую очередь, они видны по кассовым разрывам).

И лечение тут - в налаживании системы управления оборотным капиталом.

Далее я покажу возможные направления приложения усилий.

Оборотный капитал нужен для бесперебойной работы компании и включает средства, требуемые для покрытия производственного цикла (обеспечения основного процесса материальными и трудовыми ресурсами, а также поддержания требуемого для этого уровня запасов продукции и ТМЦ), а также требуемые для финансирования расчетов - отсрочек оплаты или поставки. Наглядно это можно представить на рисунке ниже.

Тогда можно выделить производственный, операционный и финансовый циклы в работе компании. В целом оборотный капитал характеризуется операционным циклом, а чистый оборотный капитал (т.е. потребность в деньгах на его покрытие) - финансовым циклом.

Таким образом, чем длиннее производственный цикл, больше запасы ТМЦ и готовой продукции, длиннее отсрочки оплаты у клиентов и короче у поставщиков, тем больше капитала требуется "заморозить" в обороте. И тем ниже оборачиваемость (и эффективность бизнеса).

Оптимизация при этом будет идти по следующим направлениям:

1. Управление расчетами (где можно сократить дебиторскую и нарастить кредиторскую задолженность).

2. Контроль уровня запасов (есть ли неэффективно используемые запасы, можно ли сократить их уровень без ущерба для бизнеса).

3. Длительность производственного цикла (можно ли его сократить, запараллелив некоторые процессы).

4. Можно ли сократить финансовый цикл за счет привлечения внешнего финансирования.